威 尔 泰(002058)基本面研究报告

2020-09-30 爱股网
公司概况
  • 公司全称：
    上海威尔泰工业自动化股份有限公司
  • 注册地址：
    上海市闵行区虹中路263号1幢
  • 公司简称：
    威 尔 泰
  • 法人代表：
    李彧
  • 公司董秘：
    殷骏
  • 注册资本(万元)：
    999999.9999
  • 行业种类：
    仪器仪表制造业
  • 公司电话：
    021-64656465
  • 公司网址：
    dm@welltech.com.cn
  • 上市时间：
    2006-08-02
  • 发行数量(万股)：
    18000000
  • 发行价格(元)：
    6.08
  • 发行市盈率(倍)：
    35.76
  • 发行方式：
    网下询价发行,上网定价发行
  • 公告查询：
    http://www.szse.cn/disclosure/listed/notice/index.html?stock=002058
最新业绩TTM
  • 每股收益
    -0.07(元)
  • 每股净资产
    1.21(元)
  • 每股现金流
    0.19(元)
  • 净资产收益率
    -5.39(%)
  • 总资产收益率
    -4.64(%)
  • 毛利率
    28.55(%)
  • 利润增长率
    -14.85(%)
  • 资产负债比
    13.94(%)
  • 市盈率
    -152.57(倍)
  • 市净率
    8.22(倍)
  • 市盈增长比率
    10.27(倍)
  • EV / EBIT
    -175.11(倍)
  • 市销率
    18.07(倍)
  • 市值(亿)
    14.29(亿元)

注：以上数据是基于威 尔 泰(002058)的2020-09-30报告并采用TTM方式（过去四个季度）编制。

主营业务构成
威 尔 泰(002058)主营业务构成图（按产品）
日期项目主营业务收入
(百万元)		毛利率
(%)
2011-06-30

压力变送器

 32 47
2011-06-30

电磁流量计

 20 44
2011-06-30

其他

 4 24
威 尔 泰(002058)主营业务构成图（按行业）
日期项目主营业务收入
(百万元)		毛利率
(%)
2011-06-30

通用仪器仪表制造业

 56 44
威 尔 泰(002058)主营业务构成图（按地区）
日期项目主营业务收入
(百万元)		毛利率
(%)
2011-06-30

华东区

 18
2011-06-30

南方区

 14
2011-06-30

西北区

 14
2011-06-30

北方区

 10
财务分析
威 尔 泰(002058)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股东权益比率
(%)		 固定资产比率
(%)
2020-09-30TTM 86.06 5.99
2019-12-31 85.61 7.14
2018-12-31 86.87 8.07
2017-12-31 84.12 9.46
2016-12-31 86.19 10.79
2015-12-31 81.85 14.93
2014-12-31 84.34 16.06
2013-12-31 80.51 16.90
2012-12-31 81.97 19.80
2011-12-31 77.82 18.57
2010-12-31 81.80 21.05
历史平均 82.83 15.07
行业平均 57.13 17.10
  • 股东权益比率是指股东权益与资产总额的比率。
  • 固定资产比率是指固定资产与资产总额的比率。
威 尔 泰(002058)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 流动比率
(倍)		 资产负债比率
(%)
2020-09-30TTM 6.44 13.94
2019-12-31 6.29 14.39
2018-12-31 7.01 13.13
2017-12-31 5.83 15.88
2016-12-31 6.58 13.81
2015-12-31 4.46 18.15
2014-12-31 5.21 15.66
2013-12-31 4.47 19.49
2012-12-31 4.92 18.03
2011-12-31 4.01 22.18
2010-12-31 5.43 18.20
历史平均 5.32 17.17
行业平均 1.89 42.87
  • 流动比率是指流动资产与流动负债的比率。 威 尔 泰(002058)（以下简称“本公司”）当前流动比率6.44高于历史平均水平5.32，说明本公司短期偿债能力正在上升； 当前流动比率6.44高于行业平均水平1.89，说明本公司短期偿债能力处于行业上游。
  • 资产负债比率是指流动负债和长期负债与总资产的比率。 威 尔 泰(002058)（以下简称“本公司”）当前资产负债比率0.14低于历史平均水平0.17，说明本公司经营风险正在下降； 当前资产负债比率0.14低于行业平均水平0.43，说明本公司经营风险处于行业下游。
威 尔 泰(002058)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 毛利率
(%)		 净利润率
(%)		 净资产收益率
(%)		 总资产收益率
(%)
2020-09-30TTM 28.55 -11.84 -5.39 -4.64
2019-12-31 29.00 -15.61 -7.97 -6.82
2018-12-31 37.21 3.90 2.39 2.08
2017-12-31 38.22 2.52 1.50 1.26
2016-12-31 38.24 4.56 2.79 2.09
2015-12-31 35.40 -12.16 -6.10 -5.30
2014-12-31 40.40 4.26 2.97 2.21
2013-12-31 39.64 4.69 3.09 2.52
2012-12-31 39.84 3.97 2.67 2.06
2011-12-31 44.00 10.36 6.87 5.39
2010-12-31 42.58 11.89 7.16 6.21
历史平均 39.50 3.78 2.59 2.06
行业平均 38.38 13.83 9.10 5.73
  • 毛利率是指毛利占销售收入的百分比。 威 尔 泰(002058)（以下简称“本公司”）当前毛利率0.29低于历史平均水平0.40，说明本公司业务竞争力正在下降； 当前毛利率0.29低于行业平均水平0.38，说明本公司业务竞争力处于行业下游。
  • 净利润率是指扣除所有成本、费用和企业所得税后的利润率。 威 尔 泰(002058)（以下简称“本公司”）当前净利润率-0.12低于历史平均水平0.04，说明本公司盈利能力正在下降； 当前净利润率-0.12低于行业平均水平0.14，说明本公司盈利能力处于行业下游。
  • 净资产收益率是指净利润额与净资产的比值。 威 尔 泰(002058)（以下简称“本公司”）当前净资产收益率-0.05低于历史平均水平0.03，说明本公司运用资产的能力正在下降； 当前净资产收益率-0.05低于行业平均水平0.09，说明本公司运用资产的能力处于行业下游。
  • 总资产收益率是指净利润额与总资产资产的比值。
威 尔 泰(002058)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 存货周转率
(次)		 固定资产周转率
(次)		 股东权益周转率
(次)		 总资产周转率
(次)
2020-09-30TTM 1.10 6.54 0.45 0.39
2019-12-31 1.30 6.12 0.51 0.44
2018-12-31 1.44 6.61 0.61 0.53
2017-12-31 1.70 5.31 0.60 0.50
2016-12-31 1.79 4.24 0.53 0.46
2015-12-31 1.41 2.92 0.53 0.44
2014-12-31 1.79 3.23 0.61 0.52
2013-12-31 2.01 3.17 0.67 0.54
2012-12-31 1.74 2.63 0.63 0.52
2011-12-31 1.86 2.80 0.67 0.52
2010-12-31 2.03 2.48 0.64 0.52
历史平均 1.75 3.71 0.61 0.51
行业平均 2.41 2.41 0.72 0.41
  • 存货周转率是指主营业务成本与平均存货余额的比率。 威 尔 泰(002058)（以下简称“本公司”）当前存货周转率1.10低于历史平均水平1.75，说明本公司存货运营效率正在下降； 当前存货周转率1.10低于行业平均水平2.41，说明本公司存货运营效率处于行业下游。
  • 固定资产周转率是指销售收入净额与固定资产平均净值的比率。 威 尔 泰(002058)（以下简称“本公司”）当前固定资产周转率6.54高于历史平均水平3.71，说明本公司固定资产利用效率正在上升； 当前固定资产周转率6.54高于行业平均水平2.41，说明本公司固定资产利用效率处于行业上游。
  • 股东权益周转率是指销售收入净额与股东权益平均净值的比率。 威 尔 泰(002058)（以下简称“本公司”）当前股东权益周转率0.45低于历史平均水平0.61，说明本公司所有者权益的获利能力正在下降； 当前股东权益周转率0.45低于行业平均水平0.72，说明本公司所有者权益的获利能力处于行业下游。
  • 总资产周转率是指销售收入净额与总资产平均净值的比率。 威 尔 泰(002058)（以下简称“本公司”）当前总资产周转率0.39低于历史平均水平0.51，说明本公司整体资产的营运能力正在下降； 当前总资产周转率0.39低于行业平均水平0.41，说明本公司整体资产的营运能力处于行业下游。
威 尔 泰(002058)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 净利润
(百万元)		 净资产
(百万元)		 现金流
(百万元)
2020-09-30TTM -9 174 27
2019-12-31 -14 175 40
2018-12-31 5 191 78
2017-12-31 3 188 78
2016-12-31 5 188 93
2015-12-31 -11 182 79
2014-12-31 6 196 79
2013-12-31 6 193 76
2012-12-31 5 192 68
2011-12-31 13 194 95
2010-12-31 13 184 96
  • 净利润是指利润总额中按规定交纳了所得税后公司的利润留成。
  • 净资产是指属企业所有，并可以自由支配的资产，即所有者权益。
  • 现金流是指企业一定时期的现金和现金等价物的流入和流出的数量。
威 尔 泰(002058)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股息率
(%)		 股息支付率
(%)
2020-09-30TTM 0.00 0.00
2019-12-31 0.07 -10.26
2018-12-31 0.08 31.41
2017-12-31 0.09 101.87
2016-12-31 0.00 0.00
2015-12-31 0.07 -25.77
2014-12-31 0.17 49.11
2013-12-31 0.98 166.91
2012-12-31 1.46 242.37
2011-12-31 0.83 56.31
2010-12-31 0.64 56.90
历史平均 0.54 84.89
行业平均 1.25 35.67
  • 股息率是指股息与股票价格（年底收盘价）之间的比率。
  • 股息支付率是指净收益中股利所占的比重。
威 尔 泰(002058)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 市净率
(倍)		 市盈率
(倍)
2020-09-30TTM 8.22 -152.57
2019-12-31 11.76 -147.48
2018-12-31 9.67 403.97
2017-12-31 16.33 1087.41
2016-12-31 22.84 817.46
2015-12-31 21.57 -353.30
2014-12-31 8.50 285.83
2013-12-31 5.28 170.84
2012-12-31 4.43 165.54
2011-12-31 4.67 68.04
2010-12-31 6.35 88.68
历史平均 11.07 303.83
行业平均 2.65 27.95
  • 市净率是指股价与每股净资产的比率。
  • 市盈率是指股价与每股收益的比例。
威 尔 泰(002058)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股价
(元)		 每股收益
(元)
2020-09-30TTM 14.37 -0.07
2019-12-31 14.37 -0.10
2018-12-31 12.86 0.03
2017-12-31 21.35 0.02
2016-12-31 29.88 0.04
2015-12-31 27.42 -0.08
2014-12-31 11.64 0.04
2013-12-31 7.12 0.04
2012-12-31 6.83 0.04
2011-12-31 7.25 0.11
2010-12-31 18.70 0.21
  • 股价是指股价。
  • 每股收益是指每股净利润。
估值分析

威 尔 泰(002058)的前一交易日收盘价为9.96元， 我们给予的估值为-2.68元， 安全边际率为-126.91%。

注：估值公式为 — 估值 = 近几年复权每股收益的均值 × 长期市盈率的中位数。

爱股评级

我们给予威 尔 泰(002058)高估评级。

升级为注册会员，即可使用该功能及更多服务。

详见网站帮助。

升级为贵宾会员，即可使用该功能及更多服务。

详见网站帮助。