加加食品(002650)基本面研究报告
2020-09-30
爱股网
公司概况
- 公司全称:加加食品集团股份有限公司
- 注册地址:湖南省长沙市宁乡县经济技术开发区站前路
- 公司简称:加加食品
- 法人代表:杨振
- 公司董秘:彭杰
- 注册资本(万元):999999.9999
- 行业种类:
- 公司电话:0731-81820262
- 公司网址:
- 上市时间:2012-01-05
- 发行数量(万股):40000000
- 发行价格(元):30.0
- 发行市盈率(倍):40.54
- 发行方式:网下询价发行,上网定价发行
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公告查询:
最新业绩TTM
-
每股收益0.17(元)
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每股净资产2.11(元)
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每股现金流0.48(元)
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净资产收益率8.08(%)
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总资产收益率6.22(%)
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毛利率30.23(%)
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利润增长率-1.56(%)
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资产负债比23.06(%)
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市盈率15.33(倍)
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市净率1.24(倍)
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市盈增长比率-9.82(倍)
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EV / EBIT15.49(倍)
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市销率1.41(倍)
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市值(亿)30.18(亿元)
注:以上数据是基于加加食品(002650)的2020-09-30报告并采用TTM方式(过去四个季度)编制。
主营业务构成
该股票的主营业务数据正在完善中,请稍后...
财务分析
日期 | 股东权益比率 (%) |
固定资产比率 (%) |
---|---|---|
2020-09-30TTM | 76.94 | 45.51 |
2019-12-31 | 85.75 | 54.67 |
2018-12-31 | 82.95 | 59.65 |
2017-12-31 | 71.58 | 55.12 |
2016-12-31 | 68.44 | 55.52 |
2015-12-31 | 68.41 | 40.00 |
2014-12-31 | 75.74 | 10.42 |
2013-12-31 | 82.33 | 11.38 |
2012-12-31 | 91.02 | 9.33 |
2011-12-31 | 77.68 | 7.93 |
2010-12-31 | 43.27 | 19.63 |
历史平均 | 73.49 | 29.89 |
行业平均 | 55.08 | 30.89 |
- 股东权益比率是指股东权益与资产总额的比率。
- 固定资产比率是指固定资产与资产总额的比率。
日期 | 流动比率 (倍) |
资产负债比率 (%) |
---|---|---|
2020-09-30TTM | 1.95 | 23.06 |
2019-12-31 | 2.83 | 14.25 |
2018-12-31 | 1.75 | 17.05 |
2017-12-31 | 1.11 | 28.42 |
2016-12-31 | 0.86 | 31.56 |
2015-12-31 | 0.91 | 31.59 |
2014-12-31 | 1.70 | 24.26 |
2013-12-31 | 3.08 | 17.67 |
2012-12-31 | 8.79 | 8.98 |
2011-12-31 | 4.75 | 22.32 |
2010-12-31 | 1.38 | 56.73 |
历史平均 | 2.70 | 26.51 |
行业平均 | 1.31 | 44.92 |
- 流动比率是指流动资产与流动负债的比率。 加加食品(002650)(以下简称“本公司”)当前流动比率1.95低于历史平均水平2.70,说明本公司短期偿债能力正在下降; 当前流动比率1.95高于行业平均水平1.31,说明本公司短期偿债能力处于行业上游。
- 资产负债比率是指流动负债和长期负债与总资产的比率。 加加食品(002650)(以下简称“本公司”)当前资产负债比率0.23低于历史平均水平0.27,说明本公司经营风险正在下降; 当前资产负债比率0.23低于行业平均水平0.45,说明本公司经营风险处于行业下游。
日期 | 毛利率 (%) |
净利润率 (%) |
净资产收益率 (%) |
总资产收益率 (%) |
---|---|---|---|---|
2020-09-30TTM | 30.23 | 9.19 | 8.08 | 6.22 |
2019-12-31 | 27.01 | 7.97 | 6.95 | 5.96 |
2018-12-31 | 26.23 | 6.45 | 5.31 | 4.40 |
2017-12-31 | 27.28 | 8.42 | 7.74 | 5.54 |
2016-12-31 | 27.49 | 7.96 | 7.69 | 5.27 |
2015-12-31 | 28.32 | 8.39 | 7.98 | 5.46 |
2014-12-31 | 29.98 | 7.89 | 7.64 | 5.78 |
2013-12-31 | 27.22 | 9.65 | 9.27 | 7.63 |
2012-12-31 | 25.91 | 10.61 | 10.35 | 9.42 |
2011-12-31 | 24.24 | 9.37 | 9.74 | 7.57 |
2010-12-31 | 24.21 | 9.65 | 37.48 | 16.58 |
历史平均 | 26.76 | 8.71 | 11.47 | 7.52 |
行业平均 | 34.85 | 8.80 | 16.07 | 8.54 |
- 毛利率是指毛利占销售收入的百分比。 加加食品(002650)(以下简称“本公司”)当前毛利率0.30高于历史平均水平0.27,说明本公司业务竞争力正在上升; 当前毛利率0.30低于行业平均水平0.35,说明本公司业务竞争力处于行业下游。
- 净利润率是指扣除所有成本、费用和企业所得税后的利润率。 加加食品(002650)(以下简称“本公司”)当前净利润率0.09高于历史平均水平0.09,说明本公司盈利能力正在上升; 当前净利润率0.09高于行业平均水平0.09,说明本公司盈利能力处于行业上游。
- 净资产收益率是指净利润额与净资产的比值。 加加食品(002650)(以下简称“本公司”)当前净资产收益率0.08低于历史平均水平0.11,说明本公司运用资产的能力正在下降; 当前净资产收益率0.08低于行业平均水平0.16,说明本公司运用资产的能力处于行业下游。
- 总资产收益率是指净利润额与总资产资产的比值。
日期 | 存货周转率 (次) |
固定资产周转率 (次) |
股东权益周转率 (次) |
总资产周转率 (次) |
---|---|---|---|---|
2020-09-30TTM | 4.59 | 1.49 | 0.88 | 0.68 |
2019-12-31 | 4.05 | 1.37 | 0.87 | 0.75 |
2018-12-31 | 3.69 | 1.14 | 0.82 | 0.68 |
2017-12-31 | 4.04 | 1.19 | 0.92 | 0.66 |
2016-12-31 | 4.43 | 1.19 | 0.97 | 0.66 |
2015-12-31 | 4.67 | 1.63 | 0.95 | 0.65 |
2014-12-31 | 5.74 | 7.04 | 0.97 | 0.73 |
2013-12-31 | 6.32 | 6.95 | 0.96 | 0.79 |
2012-12-31 | 7.41 | 9.52 | 0.97 | 0.89 |
2011-12-31 | 8.00 | 10.18 | 1.04 | 0.81 |
2010-12-31 | 6.38 | 8.75 | 3.97 | 1.72 |
历史平均 | 5.63 | 5.29 | 1.29 | 0.84 |
行业平均 | 5.53 | 3.05 | 1.71 | 0.94 |
- 存货周转率是指主营业务成本与平均存货余额的比率。 加加食品(002650)(以下简称“本公司”)当前存货周转率4.59低于历史平均水平5.63,说明本公司存货运营效率正在下降; 当前存货周转率4.59低于行业平均水平5.53,说明本公司存货运营效率处于行业下游。
- 固定资产周转率是指销售收入净额与固定资产平均净值的比率。 加加食品(002650)(以下简称“本公司”)当前固定资产周转率1.49低于历史平均水平5.29,说明本公司固定资产利用效率正在下降; 当前固定资产周转率1.49低于行业平均水平3.05,说明本公司固定资产利用效率处于行业下游。
- 股东权益周转率是指销售收入净额与股东权益平均净值的比率。 加加食品(002650)(以下简称“本公司”)当前股东权益周转率0.88低于历史平均水平1.29,说明本公司所有者权益的获利能力正在下降; 当前股东权益周转率0.88低于行业平均水平1.71,说明本公司所有者权益的获利能力处于行业下游。
- 总资产周转率是指销售收入净额与总资产平均净值的比率。 加加食品(002650)(以下简称“本公司”)当前总资产周转率0.68低于历史平均水平0.84,说明本公司整体资产的营运能力正在下降; 当前总资产周转率0.68低于行业平均水平0.94,说明本公司整体资产的营运能力处于行业下游。
日期 | 净利润 (百万元) |
净资产 (百万元) |
现金流 (百万元) |
---|---|---|---|
2020-09-30TTM | 197 | 2436 | 549 |
2019-12-31 | 162 | 2337 | 237 |
2018-12-31 | 115 | 2174 | 114 |
2017-12-31 | 159 | 2059 | 191 |
2016-12-31 | 150 | 1951 | 202 |
2015-12-31 | 147 | 1845 | 302 |
2014-12-31 | 133 | 1741 | 367 |
2013-12-31 | 162 | 1746 | 382 |
2012-12-31 | 176 | 1699 | 815 |
2011-12-31 | 158 | 1619 | 1406 |
2010-12-31 | 130 | 347 | 191 |
- 净利润是指利润总额中按规定交纳了所得税后公司的利润留成。
- 净资产是指属企业所有,并可以自由支配的资产,即所有者权益。
- 现金流是指企业一定时期的现金和现金等价物的流入和流出的数量。
日期 | 股息率 (%) |
股息支付率 (%) |
---|---|---|
2020-09-30TTM | 1.34 | 20.47 |
2019-12-31 | 0.00 | 0.00 |
2018-12-31 | 0.00 | 0.00 |
2017-12-31 | 0.57 | 28.93 |
2016-12-31 | 0.57 | 30.70 |
2015-12-31 | 0.49 | 31.28 |
2014-12-31 | 2.54 | 104.03 |
2013-12-31 | 5.26 | 142.33 |
2012-12-31 | 4.98 | 109.19 |
2011-12-31 | 0.00 | 0.00 |
2010-12-31 | 0.00 | 0.00 |
历史平均 | 2.40 | 74.41 |
行业平均 | 1.55 | 51.83 |
- 股息率是指股息与股票价格(年底收盘价)之间的比率。
- 股息支付率是指净收益中股利所占的比重。
日期 | 市净率 (倍) |
市盈率 (倍) |
---|---|---|
2020-09-30TTM | 1.24 | 15.33 |
2019-12-31 | 1.76 | 25.38 |
2018-12-31 | 1.91 | 35.95 |
2017-12-31 | 3.95 | 51.06 |
2016-12-31 | 4.16 | 54.03 |
2015-12-31 | 5.07 | 63.50 |
2014-12-31 | 3.13 | 41.02 |
2013-12-31 | 2.51 | 27.07 |
2012-12-31 | 2.27 | 21.93 |
2011-12-31 | 0.00 | 0.00 |
2010-12-31 | 0.00 | 0.00 |
历史平均 | 3.29 | 42.08 |
行业平均 | 5.48 | 34.83 |
- 市净率是指股价与每股净资产的比率。
- 市盈率是指股价与每股收益的比例。
日期 | 股价 (元) |
每股收益 (元) |
---|---|---|
2020-09-30TTM | 3.53 | 0.17 |
2019-12-31 | 3.58 | 0.14 |
2018-12-31 | 3.60 | 0.10 |
2017-12-31 | 7.06 | 0.14 |
2016-12-31 | 7.04 | 0.13 |
2015-12-31 | 8.12 | 0.13 |
2014-12-31 | 11.83 | 0.29 |
2013-12-31 | 19.02 | 0.70 |
2012-12-31 | 20.08 | 0.92 |
2011-12-31 | 0.00 | 0.99 |
2010-12-31 | 0.00 | 1.08 |
- 股价是指股价。
- 每股收益是指每股净利润。
估值分析
加加食品(002650)的前一交易日收盘价为2.62元, 我们给予的估值为4.16元, 安全边际率为58.78%。
注:估值公式为 — 估值 = 近几年复权每股收益的均值 × 长期市盈率的中位数。
爱股评级
我们给予加加食品(002650)低估评级。