百隆东方(601339)基本面研究报告

2020-09-30 爱股网
公司概况
  • 公司全称：
    百隆东方股份有限公司
  • 注册地址：
    浙江省宁波市镇海区骆驼街道南二东路1号
  • 公司简称：
    百隆东方
  • 法人代表：
    杨卫新
  • 公司董秘：
    华敬东
  • 注册资本(万元)：
    999999.9999
  • 行业种类：
    纺织业
  • 公司电话：
    0574-86389999
  • 公司网址：
    www.broseastern.com
  • 上市时间：
    2012-06-11
  • 发行数量(万股)：
    150000000
  • 发行价格(元)：
    13.6
  • 发行市盈率(倍)：
    12.5
  • 发行方式：
    网下询价发行,上网定价发行
  • 公告查询：
    http://www.sse.com.cn/assortment/stock/list/info/announcement/index.shtml?productId=601339
最新业绩TTM
  • 每股收益
    0.12(元)
  • 每股净资产
    5.24(元)
  • 每股现金流
    0.87(元)
  • 净资产收益率
    2.29(%)
  • 总资产收益率
    1.31(%)
  • 毛利率
    10.49(%)
  • 利润增长率
    -6.12(%)
  • 资产负债比
    42.82(%)
  • 市盈率
    41.1(倍)
  • 市净率
    0.94(倍)
  • 市盈增长比率
    -6.72(倍)
  • EV / EBIT
    65.89(倍)
  • 市销率
    1.27(倍)
  • 市值(亿)
    74.10(亿元)

注：以上数据是基于百隆东方(601339)的2020-09-30报告并采用TTM方式（过去四个季度）编制。

主营业务构成

该股票的主营业务数据正在完善中，请稍后...

财务分析
百隆东方(601339)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股东权益比率
(%)		 固定资产比率
(%)
2020-09-30TTM 57.18 30.80
2019-12-31 55.70 31.43
2018-12-31 57.24 27.71
2017-12-31 62.26 27.24
2016-12-31 63.23 27.39
2015-12-31 60.55 28.65
2014-12-31 64.08 26.51
2013-12-31 69.92 16.34
2012-12-31 66.82 13.70
2011-12-31 54.04 15.39
2010-12-31 45.19 17.78
历史平均 60.37 22.30
行业平均 40.65 21.26
  • 股东权益比率是指股东权益与资产总额的比率。
  • 固定资产比率是指固定资产与资产总额的比率。
百隆东方(601339)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 流动比率
(倍)		 资产负债比率
(%)
2020-09-30TTM 1.26 42.82
2019-12-31 1.32 44.30
2018-12-31 1.72 42.76
2017-12-31 2.03 37.74
2016-12-31 2.67 36.77
2015-12-31 1.58 39.45
2014-12-31 1.83 35.92
2013-12-31 2.60 30.08
2012-12-31 2.59 33.18
2011-12-31 2.34 45.96
2010-12-31 1.61 54.81
历史平均 2.11 39.63
行业平均 1.20 59.35
  • 流动比率是指流动资产与流动负债的比率。 百隆东方(601339)（以下简称“本公司”）当前流动比率1.26低于历史平均水平2.11，说明本公司短期偿债能力正在下降； 当前流动比率1.26高于行业平均水平1.20，说明本公司短期偿债能力处于行业上游。
  • 资产负债比率是指流动负债和长期负债与总资产的比率。 百隆东方(601339)（以下简称“本公司”）当前资产负债比率0.43高于历史平均水平0.40，说明本公司经营风险正在上升； 当前资产负债比率0.43低于行业平均水平0.59，说明本公司经营风险处于行业下游。
百隆东方(601339)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 毛利率
(%)		 净利润率
(%)		 净资产收益率
(%)		 总资产收益率
(%)
2020-09-30TTM 10.49 3.09 2.29 1.31
2019-12-31 15.68 4.79 3.73 2.08
2018-12-31 19.47 7.29 5.66 3.24
2017-12-31 17.51 8.19 6.71 4.18
2016-12-31 17.34 11.06 8.29 5.24
2015-12-31 18.25 6.46 4.82 2.92
2014-12-31 19.90 10.25 7.24 4.64
2013-12-31 19.58 11.88 8.17 5.71
2012-12-31 15.00 5.27 4.33 2.90
2011-12-31 27.74 19.98 26.66 14.41
2010-12-31 27.20 19.44 35.76 16.47
历史平均 20.22 11.09 11.96 6.63
行业平均 14.84 4.73 8.48 3.43
  • 毛利率是指毛利占销售收入的百分比。 百隆东方(601339)（以下简称“本公司”）当前毛利率0.10低于历史平均水平0.20，说明本公司业务竞争力正在下降； 当前毛利率0.10低于行业平均水平0.15，说明本公司业务竞争力处于行业下游。
  • 净利润率是指扣除所有成本、费用和企业所得税后的利润率。 百隆东方(601339)（以下简称“本公司”）当前净利润率0.03低于历史平均水平0.11，说明本公司盈利能力正在下降； 当前净利润率0.03低于行业平均水平0.05，说明本公司盈利能力处于行业下游。
  • 净资产收益率是指净利润额与净资产的比值。 百隆东方(601339)（以下简称“本公司”）当前净资产收益率0.02低于历史平均水平0.12，说明本公司运用资产的能力正在下降； 当前净资产收益率0.02低于行业平均水平0.08，说明本公司运用资产的能力处于行业下游。
  • 总资产收益率是指净利润额与总资产资产的比值。
百隆东方(601339)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 存货周转率
(次)		 固定资产周转率
(次)		 股东权益周转率
(次)		 总资产周转率
(次)
2020-09-30TTM 1.35 1.38 0.74 0.42
2019-12-31 1.27 1.38 0.78 0.43
2018-12-31 1.07 1.60 0.78 0.44
2017-12-31 1.64 1.87 0.82 0.51
2016-12-31 1.76 1.73 0.75 0.47
2015-12-31 1.20 1.58 0.75 0.45
2014-12-31 1.42 1.71 0.71 0.45
2013-12-31 1.70 2.94 0.69 0.48
2012-12-31 2.10 4.01 0.82 0.55
2011-12-31 1.21 4.69 1.33 0.72
2010-12-31 1.45 4.76 1.87 0.85
历史平均 1.51 2.77 0.95 0.55
行业平均 3.47 3.40 1.78 0.72
  • 存货周转率是指主营业务成本与平均存货余额的比率。 百隆东方(601339)（以下简称“本公司”）当前存货周转率1.35低于历史平均水平1.51，说明本公司存货运营效率正在下降； 当前存货周转率1.35低于行业平均水平3.47，说明本公司存货运营效率处于行业下游。
  • 固定资产周转率是指销售收入净额与固定资产平均净值的比率。 百隆东方(601339)（以下简称“本公司”）当前固定资产周转率1.38低于历史平均水平2.77，说明本公司固定资产利用效率正在下降； 当前固定资产周转率1.38低于行业平均水平3.40，说明本公司固定资产利用效率处于行业下游。
  • 股东权益周转率是指销售收入净额与股东权益平均净值的比率。 百隆东方(601339)（以下简称“本公司”）当前股东权益周转率0.74低于历史平均水平0.95，说明本公司所有者权益的获利能力正在下降； 当前股东权益周转率0.74低于行业平均水平1.78，说明本公司所有者权益的获利能力处于行业下游。
  • 总资产周转率是指销售收入净额与总资产平均净值的比率。 百隆东方(601339)（以下简称“本公司”）当前总资产周转率0.42低于历史平均水平0.55，说明本公司整体资产的营运能力正在下降； 当前总资产周转率0.42低于行业平均水平0.72，说明本公司整体资产的营运能力处于行业下游。
百隆东方(601339)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 净利润
(百万元)		 净资产
(百万元)		 现金流
(百万元)
2020-09-30TTM 180 7867 1309
2019-12-31 298 7974 1514
2018-12-31 438 7734 880
2017-12-31 488 7266 868
2016-12-31 605 7297 1506
2015-12-31 324 6724 1557
2014-12-31 474 6537 851
2013-12-31 508 6216 395
2012-12-31 251 5798 610
2011-12-31 951 3568 782
2010-12-31 930 2601 832
  • 净利润是指利润总额中按规定交纳了所得税后公司的利润留成。
  • 净资产是指属企业所有，并可以自由支配的资产，即所有者权益。
  • 现金流是指企业一定时期的现金和现金等价物的流入和流出的数量。
百隆东方(601339)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股息率
(%)		 股息支付率
(%)
2020-09-30TTM 1.21 49.92
2019-12-31 2.21 44.32
2018-12-31 1.81 34.28
2017-12-31 5.32 86.11
2016-12-31 1.75 27.03
2015-12-31 1.46 50.92
2014-12-31 1.92 32.31
2013-12-31 1.04 15.51
2012-12-31 0.00 0.00
2011-12-31 0.00 0.00
2010-12-31 0.00 0.00
历史平均 2.22 41.03
行业平均 2.69 45.27
  • 股息率是指股息与股票价格（年底收盘价）之间的比率。
  • 股息支付率是指净收益中股利所占的比重。
百隆东方(601339)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 市净率
(倍)		 市盈率
(倍)
2020-09-30TTM 0.94 41.10
2019-12-31 0.75 20.10
2018-12-31 1.07 18.96
2017-12-31 1.09 16.18
2016-12-31 1.28 15.47
2015-12-31 1.68 34.86
2014-12-31 1.22 16.79
2013-12-31 1.22 14.97
2012-12-31 1.07 24.80
2011-12-31 0.00 0.00
2010-12-31 0.00 0.00
历史平均 1.23 20.29
行业平均 1.60 18.24
  • 市净率是指股价与每股净资产的比率。
  • 市盈率是指股价与每股收益的比例。
百隆东方(601339)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股价
(元)		 每股收益
(元)
2020-09-30TTM 3.85 0.12
2019-12-31 3.99 0.20
2018-12-31 5.53 0.29
2017-12-31 5.26 0.33
2016-12-31 6.24 0.40
2015-12-31 7.53 0.22
2014-12-31 10.60 0.63
2013-12-31 10.13 0.68
2012-12-31 8.31 0.34
2011-12-31 0.00 1.59
2010-12-31 0.00 1.55
  • 股价是指股价。
  • 每股收益是指每股净利润。
估值分析

百隆东方(601339)的前一交易日收盘价为4.94元， 我们给予的估值为4.78元， 安全边际率为-3.24%。

注：估值公式为 — 估值 = 近几年复权每股收益的均值 × 长期市盈率的中位数。

爱股评级

我们给予百隆东方(601339)合理评级。

升级为注册会员，即可使用该功能及更多服务。

详见网站帮助。

升级为贵宾会员，即可使用该功能及更多服务。

详见网站帮助。